一代著名特工凌凌漆（周星驰）长期被上级弃用，沦为卖肉摊主。一具价值连城的恐龙骨架被一个浑身盔甲的金枪客盗去，因为线索少任务危险，凌凌漆又被高层领导委以重任。凌凌漆依循线索来到香港，与联络人香琴（袁咏仪）碰头，不想香琴处心…

失业的资深话剧团演员卿香（叶玉卿饰）和国内舞蹈学生大丹（彭丹饰），均被“逝影剧团”招聘女舞蹈演员的广告所吸引，毅然前往参加面试。为争取加入剧团，两人不惜各出其谋，但用力争取的结果，却换来许多离奇荒诞的经历，究竟这剧团有何…